Research Article
Year 2019,
Volume: 37 Issue: 3, 547 - 564, 26.09.2019
Abstract
Bu çalışmanın amacı, Borsa İstanbul Sınai Endeksi’nde yer
alan firmaların finansal bilgi manipülasyonu uygulamalarında hangi muhasebe hesaplarını
kullandıklarını belirleyebilmektir. Bu amacı gerçekleştirebilmek için finansal
bilgi manipülasyonu tespit modelleri arasında yer alan M-Skoru Modeli
kullanılmış olmakla beraber modelde yer alan değişkenlerde bazı değişiklikler
yapılmıştır. Finansal bilgi manipülasyonu
yapan ve yapmayan firma ayrımı için Sermaye Piyasası Kurulu’nun 01.01.2013 ile
31.12.2015 tarihleri arasında yayınlanmış olan Sermaye Piyasası Kurulu Haftalık
Bültenleri ve Kamuyu Aydınlatma Platformu internet adresinde yine aynı tarih
aralığında yer alan firma bildirimlerine bakılmıştır. Yapılan analiz sonucu modelde yer alan sekiz bağımsız
değişkenden beş tanesinin (ticari
alacaklar endeksi, brüt kâr
marjı endeksi, amortisman
endeksi, pazarlama, satış ve
dağıtım ile genel yönetim giderleri endeksi ve sürdürülen faaliyetler vergi öncesi kârının
hasılata oranı) %95 güven aralığında istatistiki açıdan anlamlı sonuçlar verdiği görülmektedir.
References
- Allen, F., D. Gale (1992), “Stock Price Manipulation”, Review of Financial Studies, 5(3), 503-529.
- Beneish, M.D., C.M.C. Lee, D.C. Nichols (2012), “Fraud Detection and Expected Returns”, SSRN Online Library, https://ssrn.com/abstract=199838, E.T.: 01.02.2017.
- Bozkurt, N. (2011), İşletmelerin Kara Deliği Hile - Çalışan Hileleri (2. Baskı), İstanbul: Alfa Yayıncılık.
- Fields, T.D., T.Z. Lys, L. Vincent (2001), “Empirical Research on Accounting Choice”, Journal of Accounting and Economics, 31(1-3), 255-307.
- Healy, P.M., J. Wahlen (1999), “A Review of the Earnings Management Literature and its Implications for Standard Setting”, Accounting Horizons, 13(4), 365-383.
- Jameson, M. (1988), A Practical Guide to Creative Accounting, Londra, Birleşik Krallık: Kogan Page.
- Jiang, C. (2006), “‘Optimism’ vs ‘Big Bath’ Accounting: A Regulatory Dilemma in Chinese Financial Reporting Practices”, SSRN Online Library, https://ssrn.com/abstract=922484, E. T.: 07.02.2017.
- Kamuyu Aydınlatma Platformu (2016), Borsa İstanbul Sınai Endeksi Firmaları Listesi, https://www.kap.org.tr/tr/Endeksler, E. T.: 14.11.2016.
- Küçüksözen, C., G. Küçükkocaoğlu (2004, Kasım), “Finansal Bilgi Manipülasyonu: İMKB Şirketleri Üzerine Ampirik Bir Çalışma [Öz]”, 1st International Accounting Conference on the Way to Convergence Konferansı, İstanbul, http://www.baskent.edu.tr/~gurayk/kisiselearningmanipulation2.pdf, E. T.: 30.12.2016.
- Mamo, J., A. Aliaj (2014), “Accounting Manipulation and its Effects in the Financial Statements of Albanian Entities”, Interdisplinary Journal of Research and Development, 1(2), 55-60.
- Mulford, C.W., E.E. Comiskey (2002), The Financial Numbers Game: Detecting Creative Accounting Practices, New York, ABD: Wiley.
- Perols, J.L., B.A. Lougee (2011), “The Relation between Earnings Management and Financial Statement Fraud”, Advances in Accounting, 27(1), 39-53.
- Rezaee, Z. (2005), “Causes, Consequences, and Deterence of Financial Statement Fraud”, Critical Perspectives on Accounting, 16(3), 277-298.
- Schipper, K. (1989), “Commentary on Earnings Management”, Accounting Horizons, 3(4), 91-102.
- Sermaye Piyasası Kanunu (2012), http://www.mevzuat.gov.tr/MevzuatMetin/1.5. 6362.pdf, E.T.: 30.01.2017.
- Sermaye Piyasası Kurulu Haftalık Bültenleri (2016), http://www.spk.gov.tr/Bulten, E.T.: 13.12.2016.
- Stolowy H., G. Breton (2004), “Accounts Manipulation: A Literature Review and Proposed Conceptual Framework”, Review of Accounting and Finance, 3(1), 5-92.
- Stolowy, H., M.J. Lebas (2006), Financial Accounting and Reporting: A Global Perspective (2. Baskı), Boston, ABD: Cengage Learning.
- Sweeney, A.P. (1994), “Debt-covenant Violations and Managers' Accounting Responses”, Journal of Accounting and Economics, 17(3), 281-308.
- Zhou, W., G. Kapoor (2011), Detecting Evolutionary Financial Statement Fraud, Elsevier, 50(3), 570-575.
Year 2019,
Volume: 37 Issue: 3, 547 - 564, 26.09.2019
Abstract
References
- Allen, F., D. Gale (1992), “Stock Price Manipulation”, Review of Financial Studies, 5(3), 503-529.
- Beneish, M.D., C.M.C. Lee, D.C. Nichols (2012), “Fraud Detection and Expected Returns”, SSRN Online Library, https://ssrn.com/abstract=199838, E.T.: 01.02.2017.
- Bozkurt, N. (2011), İşletmelerin Kara Deliği Hile - Çalışan Hileleri (2. Baskı), İstanbul: Alfa Yayıncılık.
- Fields, T.D., T.Z. Lys, L. Vincent (2001), “Empirical Research on Accounting Choice”, Journal of Accounting and Economics, 31(1-3), 255-307.
- Healy, P.M., J. Wahlen (1999), “A Review of the Earnings Management Literature and its Implications for Standard Setting”, Accounting Horizons, 13(4), 365-383.
- Jameson, M. (1988), A Practical Guide to Creative Accounting, Londra, Birleşik Krallık: Kogan Page.
- Jiang, C. (2006), “‘Optimism’ vs ‘Big Bath’ Accounting: A Regulatory Dilemma in Chinese Financial Reporting Practices”, SSRN Online Library, https://ssrn.com/abstract=922484, E. T.: 07.02.2017.
- Kamuyu Aydınlatma Platformu (2016), Borsa İstanbul Sınai Endeksi Firmaları Listesi, https://www.kap.org.tr/tr/Endeksler, E. T.: 14.11.2016.
- Küçüksözen, C., G. Küçükkocaoğlu (2004, Kasım), “Finansal Bilgi Manipülasyonu: İMKB Şirketleri Üzerine Ampirik Bir Çalışma [Öz]”, 1st International Accounting Conference on the Way to Convergence Konferansı, İstanbul, http://www.baskent.edu.tr/~gurayk/kisiselearningmanipulation2.pdf, E. T.: 30.12.2016.
- Mamo, J., A. Aliaj (2014), “Accounting Manipulation and its Effects in the Financial Statements of Albanian Entities”, Interdisplinary Journal of Research and Development, 1(2), 55-60.
- Mulford, C.W., E.E. Comiskey (2002), The Financial Numbers Game: Detecting Creative Accounting Practices, New York, ABD: Wiley.
- Perols, J.L., B.A. Lougee (2011), “The Relation between Earnings Management and Financial Statement Fraud”, Advances in Accounting, 27(1), 39-53.
- Rezaee, Z. (2005), “Causes, Consequences, and Deterence of Financial Statement Fraud”, Critical Perspectives on Accounting, 16(3), 277-298.
- Schipper, K. (1989), “Commentary on Earnings Management”, Accounting Horizons, 3(4), 91-102.
- Sermaye Piyasası Kanunu (2012), http://www.mevzuat.gov.tr/MevzuatMetin/1.5. 6362.pdf, E.T.: 30.01.2017.
- Sermaye Piyasası Kurulu Haftalık Bültenleri (2016), http://www.spk.gov.tr/Bulten, E.T.: 13.12.2016.
- Stolowy H., G. Breton (2004), “Accounts Manipulation: A Literature Review and Proposed Conceptual Framework”, Review of Accounting and Finance, 3(1), 5-92.
- Stolowy, H., M.J. Lebas (2006), Financial Accounting and Reporting: A Global Perspective (2. Baskı), Boston, ABD: Cengage Learning.
- Sweeney, A.P. (1994), “Debt-covenant Violations and Managers' Accounting Responses”, Journal of Accounting and Economics, 17(3), 281-308.
- Zhou, W., G. Kapoor (2011), Detecting Evolutionary Financial Statement Fraud, Elsevier, 50(3), 570-575.
There are 20 citations in total.
Details
| Primary Language | Turkish |
|---|---|
| Journal Section | Articles |
| Authors | |
| Publication Date | September 26, 2019 |
| Submission Date | July 6, 2018 |
| Published in Issue | Year 2019 Volume: 37 Issue: 3 |
Cite
Cited By
Beneish Modelinin Türkiye'ye Uyarlanması: Tespit Başarımını Geliştiren Bir Uygulama
Muhasebe ve Finansman Dergisi
https://doi.org/10.25095/mufad.948002
İŞLETMELERİN FİNANSAL BİLGİLERİNİ MANİPÜLE ETME NEDENLERİ: BİST KOBİ SANAYİ ENDEKSİNDE YER ALAN İŞLETMELER ÜZERİNE BİR UYGULAMA
Nevşehir Hacı Bektaş Veli Üniversitesi SBE Dergisi
https://doi.org/10.30783/nevsosbilen.1175833
FİNANSAL RAPORLAMANIN İNTERNET ÜZERİNDEN YAYINLANMASI VE GELİŞMİŞ ÜLKE ŞİRKETLERİ ÜZERİNE BİR ÇALIŞMA
Ömer Halisdemir Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi
Fehmi KARASİOĞLU
https://doi.org/10.25287/ohuiibf.548010
Manuscripts must conform to the requirements indicated on the last page of the Journal - Guide for Authors- and in the web page.
Privacy Statement
Names and e-mail addresses in this Journal Web page will only be used for the specified purposes of the Journal; they will not be opened for any other purpose or use by any other person.